Россия может быть вынуждена сократить добычу нефти в ближайшие месяцы, поскольку американские санкции затрудняют ей доступ к танкерам для отправки нефти в Азию, а атаки украинских беспилотников наносят ущерб НПЗ.
Агентство Reuters побеседовало с тремя руководителями нефтяных компаний и более чем с 10 трейдерами, руководителями нефтеперерабатывающих предприятий и портовыми агентами о влиянии последних санкций.
Три руководителя российских нефтяных компаний заявили, что реальность ясна — у России не будет другого выбора, кроме как сократить добычу нефти.
По их словам, в России растет избыток нефти из-за падения экспорта и сокращения объемов переработки, и решить эту проблему можно только путем снижения добычи. У России мало мощностей для хранения нефти, а Украина в последние недели атаковала некоторые из них с помощью беспилотников.
Сокращение добычи может начаться с малого — в ближайшие месяцы производство в России опустится ниже 9 миллионов баррелей в сутки. Сокращение может ускориться, если нехватка танкеров и перебои в нефтепереработке сохранятся, говорят руководители.
В торговых данных уже есть признаки ослабления экспорта сырой нефти.
Объем поставок из западных портов России — Приморска, Усть-Луги и Новороссийска — в январе сократился на 17% по сравнению с предыдущим годом, свидетельствуют расчеты Reuters на основе данных трейдеров.
Санкции закрыли некоторые китайские и индийские порты для пятой части российского теневого флота, по словам трейдеров и судовых брокеров. Многие китайские и индийские покупатели настаивают на поставках с использованием танкеров, не попавших под санкции, и покупают больше нефти из Саудовской Аравии, ОАЭ и Ирака.
В результате с 10 января российские компании и трейдеры хранят на борту судов 17 миллионов баррелей, по сравнению с нулем в начале года, подсчитали в Goldman Sachs. В первой половине 2025 года эта цифра может вырасти до 50 миллионов баррелей.
По оценкам компании Windward, специализирующейся на морской аналитике, количество простаивающих и дрейфующих судов с российским топливом в некоторых районах выросло на 300%. Многие из них стоят на якоре в Критском море и в водах у побережья Португалии и Мадагаскара, говорится в сообщении.
Российские арктические месторождения, на которых добывается более 300 000 баррелей в сутки, испытывают трудности с поиском танкеров и могут сократить добычу, говорят трейдеры.
Москва уже согласилась на снижение объемов добычи нефти по договоренности с Саудовской Аравией и другими членами ОПЕК+. Это сокращение направлено на поддержку нефтяных рынков, но оно также снижает потенциальные доходы Москвы.
Любой удар по нефтяным доходам напрямую влияет на экономику РФ — по данным Международного энергетического агентства, в 2024 году доходы от нефти составили 192 миллиарда долларов. По данным Министерства финансов, федеральные доходы России в 2024 году — 383 миллиарда долларов.
Ежедневная добыча нефти в России составляет около 9 миллионов баррелей, что значительно ниже рекордных 11,25 миллиона, достигнутых в 2019 году, и включает около 5 миллионов баррелей в сутки, предназначенных для собственных нефтеперерабатывающих заводов.
Однако с января увеличилось число атак украинских беспилотников, которые поразили восемь российских нефтеперерабатывающих заводов, а также нефтебазы и промышленные объекты.
Эти атаки вывели из строя около 10% российских нефтеперерабатывающих мощностей, подсчитало агентство Reuters на основе данных трейдеров.
Крупные предприятия, включая Рязанский, Волгоградский и Астраханский НПЗ, остановили производство топлива, и на его восстановление уйдут недели или месяцы, сообщили источники в отрасли, знакомые с работой заводов.
По словам трейдеров, в январе Украина также атаковала часть российских нефтехранилищ, трубопроводы и насосные станции, нарушив поставки в экспортные порты и на НПЗ.
Один из крупнейших российских портов, Усть-Луга на Балтийском море, в январе сократил погрузку до четырехлетнего минимума и использует лишь половину своих мощностей, сообщили трейдеры, сославшись на проблемы с трубопроводами.
Многие аналитики, включая Международное энергетическое агентство , предсказывали резкое снижение добычи нефти в России с 2022 года, и эти прогнозы не оправдались.
Но один из российских нефтяников сказал Reuters, что уровень сложности, связанный с переработкой и продажей нефти, становится слишком высоким. «Все ждут, когда эта война закончится», — добавил он.